Model for sequential dynamic competition between random investment portfolios and portfolios selected by collective expert opinions

Marchev Angel: Model for sequential dynamic competition between random investment portfolios and portfolios selected by collective expert opinions.

[thumbnail of proceedings_of_the_challenges_for_analysis_0579-0598.pdf]
Előnézet
Cikk, tanulmány, mű
proceedings_of_the_challenges_for_analysis_0579-0598.pdf

Letöltés (294kB) | Előnézet

Absztrakt (kivonat)

This paper discusses the issue of market efficiency and proposes an approach for its empirical testing. The essence of the methodology is comparing expert opinions with randomly selected portfolios and implementing all the good practices of Delphi method for conducting an expert survey. The proposed approach also shares some similarities with the idea of prediction markets. The approach is yet to be validated empirically.

Mű típusa: Konferencia vagy workshop anyag
Befoglaló folyóirat/kiadvány címe: Proceedings of the Challenges for Analysis of the Economy, the Businesses, and Social Progress : International Scientific Conference Szeged, November 19-21, 2009
Dátum: 2010
ISBN: 978-963-06-9558-9
Oldalak: pp. 579-598
Befoglaló mű URL: http://acta.bibl.u-szeged.hu/57418/
Kulcsszavak: Piaci hatékonyság, Pénzügy
Megjegyzések: Bibliogr.: p. 597-598. ; összefoglalás angol nyelven
Feltöltés dátuma: 2019. ápr. 25. 09:24
Utolsó módosítás: 2022. nov. 08. 13:09
URI: http://acta.bibl.u-szeged.hu/id/eprint/57826
Bővebben:
Tétel nézet Tétel nézet